Мин­фин под­го­то­вил для вне­се­ния в Го­с­ду­му за­ко­но­про­ект, осво­бо­ж­да­ю­щий от НДС вы­пла­ту бан­ком про­цен­тов по вкла­дам в дра­г­ме­тал­лах, а та­к­же вы­да­чу зай­мов за счет дра­г­ме­тал­лов, ку­п­лен­ных у тре­тьих лиц. Участ­ни­ки ры­н­ка счи­та­ют, что из­ме­не­ния мо­гут при­ве­сти к мно­го­крат­но­му ро­сту спро­са и пред­ло­же­ния бан­ко­в­ских вкла­дов и зай­мов в дра­г­ме­тал­лах. Од­на­ко в об­щей при­бы­ли кре­ди­т­ных ор­га­ни­за­ций до­ля та­ких опе­ра­ций оста­нет­ся не­вы­со­кой.

Как со­об­щи­ли ис­точ­ни­ки “Ъ” в фи­нан­со­вом бло­ке пра­ви­тель­ства, для вне­се­ния в Го­с­ду­му под­го­то­в­лен за­ко­но­про­ект Мин­фи­на, осво­бо­ж­да­ю­щий от НДС опе­ра­ции бан­ков с дра­г­ме­тал­ла­ми. Со­глас­но за­ко­но­про­ек­ту (есть в рас­по­ря­же­нии “Ъ”), пред­по­ла­га­ет­ся вне­се­ние из­ме­не­ний в ст. 149 ча­сти вто­рой НК РФ, ко­то­ры­ми бу­дут осво­бо­ж­де­ны от НДС бан­ко­в­ские опе­ра­ции по вы­пла­те про­цен­тов по вкла­дам в дра­г­ме­тал­лах и вы­да­че зай­мов в дра­г­ме­тал­лах, при­об­ре­тен­ных у тре­тьих лиц.

Со­глас­но те­ку­ще­му за­ко­но­да­тель­ству, не пре­ду­смо­т­ре­на воз­мо­ж­ность осво­бо­ж­де­ния от НДС про­цен­тов, ес­ли они на­чис­ля­ют­ся не в ва­лю­те, а в дра­г­ме­тал­ле, от­ме­ча­ет управ­ля­ю­щий пар­т­нер «За­ле­сов, Ти­мо­фе­ев, Гу­сев и пар­т­не­ры» Ев­ге­ний Ти­мо­фе­ев. Вме­сте с тем НК РФ пря­мо осво­бо­ж­да­ет от НДС вы­да­чу зай­мов за счет дра­г­ме­тал­лов, при­в­ле­чен­ных во вкла­ды, ука­зы­ва­ет стар­ший юрист на­ло­го­вой пра­к­ти­ки «Мел­линг, Вой­ти­ш­кин и пар­т­не­ры» Ди­на Ай­да­е­ва. Од­на­ко в слу­чае ес­ли банк по­ку­па­ет дра­г­ме­тал­лы и вы­да­ет их взай­мы, эта опе­ра­ция мо­г­ла рас­це­ни­вать­ся на­ло­го­вы­ми ор­га­на­ми как об­ла­га­е­мая НДС, по­яс­ня­ет она. Это при­во­ди­ло к на­ло­го­вым и су­деб­ным спо­рам. В та­ких усло­ви­ях бан­ки ли­бо не пред­ла­га­ли та­кие услу­ги, ли­бо за­кла­ды­ва­ли в их сто­и­мость на­ло­го­вые ри­с­ки, что де­ла­ло та­кие про­дук­ты не­кон­ку­рен­то­с­по­соб­ны­ми, от­ме­ча­ет управ­ля­ю­щий пар­т­нер юри­ди­че­ской ко­м­па­нии «Ге­не­зис» Ар­тем Де­ни­сов.

В Мин­фи­не за­яви­ли, что из­ме­не­ния поз­во­лят вы­рав­нять усло­вия на­ло­го­об­ло­же­ния НДС на вкла­ды в дра­г­ме­тал­лах и иные ви­ды бан­ко­в­ских вкла­дов, что по­вы­сит их при­в­ле­ка­тель­но­сть. Пред­се­да­тель ко­ми­те­та Го­с­ду­мы по фи­нан­со­во­му ры­н­ку Ана­то­лий Ак­са­ков счи­та­ет, что вы­рав­ни­ва­ние на­ло­го­вой на­груз­ки по де­по­зи­т­ным про­дук­там при­ве­дет к по­вы­ше­нию до­ход­но­сти и кон­ку­рен­то­с­по­соб­но­сти дан­ных вкла­дов и сти­му­ли­ру­ет бан­ки рас­ши­рить ли­ней­ку та­ких про­дук­тов.

На се­го­д­ня­ш­ний день бан­ки по­чти не пред­ла­га­ют вкла­ды и зай­мы в дра­г­ме­тал­лах. Это свя­за­но с тем, что по­ми­мо вы­со­ких на­ло­го­вых обя­за­тель­ств, сни­жа­ю­щих рен­та­бель­ность та­ких вкла­дов, ра­бо­та с дра­г­ме­тал­ла­ми тре­бу­ет спе­ци­а­ли­зи­ро­ван­но­го уче­та, хра­не­ния и от­чет­но­сти, что уве­ли­чи­ва­ет из­дер­ж­ки бан­ков, по­яс­ня­ет ана­ли­тик ФГ «Фи­нам» Алек­сандр По­та­вин. У бан­ков не бы­ло уве­рен­но­сти в до­ход­но­сти та­ких опе­ра­ций, в ре­зуль­та­те «зо­ло­то рас­смат­ри­ва­лось ско­рее как бал­ласт в хра­ни­ли­ще, чем как ак­тив для ра­бо­ты», от­ме­ча­ет ген­ди­рек­тор сер­ви­са по по­ку­п­ке дра­г­ме­тал­лов Moneymatika Ма­к­сим Моль­дерф. Для то­го что­бы из­бе­жать на­ло­го­вых ри­с­ков, ра­бо­ту не­дро­поль­зо­ва­те­лей и бан­ков струк­ту­ри­ро­ва­ли че­рез ОМС (о­без­ли­чен­ные ме­тал­ли­че­ские сче­та), ука­зы­ва­ет он.

Экс­пе­р­ты и участ­ни­ки ры­н­ка ожи­да­ют ро­ста обо­ро­та опе­ра­ций бан­ков и вос­тре­бо­ван­но­сти вкла­дов в дра­г­ме­тал­лах.

По сло­вам на­чаль­ни­ка управ­ле­ния на­ло­го­об­ло­же­ния и внут­рен­не­го уче­та ББР-­бан­ка Дми­т­рия Ба­лы­ги­на, ес­ли вы­да­ча зай­мов в дра­г­ме­тал­лах бу­дет осво­бо­ж­де­на от НДС, то это при­ве­дет к рас­ши­ре­нию их ис­поль­зо­ва­ния. Устра­не­ние на­ло­го­вой не­о­пре­де­лен­но­сти вы­во­дит зо­ло­то из ка­те­го­рии «пас­сив­но­го ак­ти­ва» и пре­вра­ща­ет его в пол­но­цен­ный ин­стру­мент фи­нан­со­во­го обо­ро­та, от­кры­вая воз­мо­ж­ность для бан­ков стро­ить но­вые вы­со­ко­мар­жи­наль­ные про­дук­ты, счи­та­ет Ма­к­сим Моль­дерф. При этом спрос на та­кие вкла­ды в первую оче­редь бу­дет со сто­ро­ны юр­лиц — до­бы­ва­ю­щих ко­м­па­ний. «Это даст им воз­мо­ж­ность за­дей­ство­вать ме­талл в обо­ро­те и по­лу­чать до­пол­ни­тель­ную до­ход­ность без на­ло­го­вых из­дер­жек»,— от­ме­ча­ет гос­по­дин экс­перт.

В 2022 го­ду бы­ли осво­бо­ж­де­ны от НДС опе­ра­ции по по­ку­п­ке зо­ло­тых сли­т­ков фи­зи­че­ски­ми ли­ца­ми, что вы­з­ва­ло взры­в­ной рост спро­са (см. “Ъ” от 16 мар­та и 4 ав­гу­ста 2022 го­да). По мне­нию Ма­к­си­ма Моль­дер­фа, ны­не­ш­няя ини­ци­а­ти­ва спо­соб­на дать по­хо­жий эф­фект и мно­го­крат­ный рост ак­тив­но­сти бан­ков и кли­ен­тов. По оцен­ке Алек­сан­д­ра По­та­ви­на, спрос и пред­ло­же­ние вкла­дов в дра­г­ме­тал­лах в бан­ках мо­гут вы­рас­ти с те­ку­щих 1–2% до 2–3% в те­че­ние бли­жай­ших двух лет.

Од­на­ко экс­пе­р­ты от­ме­ча­ют огра­ни­чен­ность та­ко­го ви­да услуг. Этот про­дукт оста­нет­ся ни­ше­вым для тех, «кто со­з­на­тель­но ищет за­щи­ту от ва­лют­ных ри­с­ков», счи­та­ет ди­рек­тор юри­ди­че­ско­го де­пар­та­мен­та мар­кет­плей­са «Срав­ни» Юлия Су­во­ро­ва. К то­му же для сред­не­го роз­ни­ч­но­го кли­ен­та это про­дукт, тре­бу­ю­щий разъ­яс­не­ний и опре­де­лен­но­го «по­гру­же­ния в те­му», от­ме­ча­ет за­м­пред прав­ле­ния по роз­ни­ч­но­му биз­не­су СДМ-­бан­ка Ро­ман Жу­ков. Да и для бан­ков «зо­ло­тые опе­ра­ции не яв­ля­ют­ся ос­но­в­ным биз­не­сом в струк­ту­ре при­бы­ли», ука­зы­ва­ет гос­по­дин Моль­дерф.